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ESG投资是什么?

ESG是什么? ESG投资(Environmental,Social and Governance,环境、社会和治理),也称为“可持续投资”。这是一个总括性术语,指寻求正回报并对社会、环境和企业绩效产生长期影响的投资。 《金融时报》词典将ESG定义为“资本市场中使用的、投资者用来评估公司行为和确定公司未来财务业绩的通用术语”。投资者用来评估公司和确定公司未来财务业绩。它补充说,ESG“是非财务绩效指标的一个子集,其中包括可持续性、道德和公司治理问题,如管理公司的碳足迹和确保建立确保问责制的制度。” 根据《投资中的环境、社会和治理问题:投资专业人士指南》中提到,“有一个挥之不去的误解,即大量经验证据表明ESG对财务业绩产生不利影响。”该报告补充说,“对于投资专业人士来说,讨论ESG问题的一个关键想法是系统地考虑ESG会带来更完整的投资分析和更明智的投资决策。” 为何ESG成为投资界宠儿? 随着机构投资者在去年冠状病毒大爆发期间加快了对ESG的投资,亚太地区的可持续投资正在起飞。 ESG投资优先考虑公司对社区、环境和社会影响的积极贡献。 根据ESG标准对公司进行评级,有社会意识的投资者可以筛选出符合其投资目标和价值观的潜在投资。全球流行病提高了投资者对ESG问题的重要性,突出了气候变化等灾难性事件将如何影响投资回报。 摩根士丹利资本国际2021年全球机构投资者调查显示,亚太地区约79%的投资者“显著”或“适度”增加了ESG投资,以应对冠状病毒。与此同时,亚太地区57%的投资者预计到2021年底将“完全”或“在很大程度上”将ESG问题纳入其投资分析和决策过程。 摩根士丹利资本国际(MSCI)总裁兼首席运营官佩蒂特(Baer Pettit)在报告中表示:“ESG和气候问题曾经是‘绿色基金’和私人资金的问题,现在已被确定为高度优先事项。2020年标志着机构投资方式的深刻转变,因为许多投资者已经认识到,许多具有强有力的环境、社会和治理实践的公司在流感大流行期间表现出色。” ESG的挑战 在Savvy Investor的ESG数据:克服挑战(特别报告,2021)里有提到,ESG投资组合的构建需要有关单个证券的可靠和准确的数据。此外,标准化的ESG数据是必要的,以验证投资组合(以及投资经理)是否成功实现,甚至超过其目标ESG相关目标。 然而,这些数据的大部分来源于公司本身,然后通过ESG数据供应商的管道输出。因此,这过程本身仍然面临着无数其他问题,包括企业ESG整合的非标准化方法、生成的数据的及时性和有效性等。 另外在ESG投资:实践、进展和挑战(Boffo, R., and R. Patalano (2020), “ESG Investing: Practices, Progress and Challenges”)的报告里指出,在现阶段,其报告通过经合组织工作人员分析和其他研究提供的证据表明,主要ESG评级机构的产出带来了若干挑战。 首先,即使ESG评级在内部是一致的和严格的,各大供应商的结果显示,高或低评分ESG评级的相关性非常低。此外,在E、S和G以下的因子子类别、度量的数量、它们的权重以及对分数输出有贡献的主观判断方面的巨大差异破坏了可比性。此外,重新平衡以达到一流水平的方法可能会进一步混淆各行业评级的可比性,即使是对一家供应商而言。最后,虽然最近在提高透明度和投资者教育方面取得了进展,但需要更大的透明度来了解是什么推动了分数、分数如何比较以及分数在多大程度上寻求与财务重要性明确一致。 因此,如何全面规划以及执行全球化/区域化的数据采集,统一化/模式化数据类别以提供可靠、准确、及时和标准化的ESG数据是一项巨大的工程。 ESG的实践 亚太地区的ESG投资通常被认为处于起步阶段,但市场参与者相信,这一势头正在增长,而且该地区拥有迅速发展的意愿和手段,甚至可能超越其他地区的ESG进展。 如今,可持续投资资产已成为一个重要的资产类别,占全球资产管理公司管理资产总额的三分之一。兴业银行亚太区全球市场基金和ESG解决方案主管Bruno Neukirch表示,该地区越来越多地采用了三种主要的可持续投资方法:负面筛选(排除)、积极整合和影响/主题投资。银行、资产管理公司和指数提供商一直在积极应对该地区的这些新兴趋势,将ESG解决方案纳入其产品套件的亚洲基础。 在去年11月的 Societe Generale’s European ESG-SRI & SPIF Virtual Conference上,Bruno与一些全球最大的资产管理公司贝莱德、阿蒙迪和LGT的ESG专家讨论了4个主要议题: 1. ESG复苏的关键驱动因素 LGT亚洲可持续和影响力投资主管En Lee指出,亚太地区有四大驱动力,分别为: 需求驱动因素,因为越来越多的投资者寻求可持续资产; 风险驱动因素,因为ESG主导的风险对所有投资产生重大影响; 回报驱动因素,因为ESG投资表现优异,在充满挑战的时期证明更有弹性;以及 监管驱动因素,这些因素在亚洲势头强劲,历来在欧洲发挥了重要作用。” 2. 数据使用 获取可靠的数据一直是进入ESG投资的障碍,但资产管理行业已高度关注数据质量。…
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什么是《家族办公室》?

什么是《家族办公室》? 简单来说,它是一个私人家族工作室,负责管理拥有巨额财富家族的事务,并通过全方位的财富管理,助力家族资产顺利的进行跨代传承和保值增值。 新加坡成为了不少巨头家族办公室的落户热⻔地 根据新加坡金融管理局(MAS)提供的统计数据显示,从2017年到2019年期间,新加坡家族办公室的数量增加了五倍。截⽌2020年10⽉,新加坡本地约有200个家族办公室,管理资产规模一般超过1亿美元,总规模可能约266亿新币。 近期,继全球最⼤对冲基⾦桥⽔创始⼈瑞-达利欧和英国亿万富翁詹姆斯-戴森在新加坡设立了家族办公室之后,全球第九⼤富豪、⾕歌联合创始⼈谢尔盖-布尔(Sergey Brin)的家族办公室也在新加坡设立⼀个分⽀,加涌向这个东南亚⾦融中⼼的超级富豪⾏列。 这两年来在新加坡落户的还有海底捞联合创始人舒萍和戴森电器公司创始人詹姆斯·戴森。 新加坡持续奠定亚洲市场位置 自2009年开始,新加坡政府针对家族办公室实施了更多优惠政策,降低其设立门槛,并给予更多优惠的税收政策。2019年2月,新加坡财政部长宣布针对家族办公室给予更优惠的免税方案:扩大免税的覆盖范围,并将现行的免税政策13CA(离岸基金税收豁免计划)、13X(特级基金税收豁免计划)、13R(在岸基金税收豁免计划)继续 延长到2024年12月31日。 税收优惠计划的延长意味着,在更强调经济实质的大环境下,新加坡仍然是高净值人士设立家族办公室的有力选择。2020年1月,新加坡金融管理局(MAS)和新加坡会计与企业管制局(ACRA)联合发表声明,正式推出一种全新的新加坡基金管理架构 -VCC框架(Variable Capital Companies,即可变动资本公司框架),有利于新加坡吸引外地基金进驻。 家族办公室的崛起,如何影响人才涌向的趋势? 另类投资以及家族办公室的崛起,意味着对于人才的需求也有所改变: 1. 投资经理/分析师 传统型的基金投资经理或分析师都以专精为主,可以把负责分析的领域划分得十分仔细,比如新加坡房地产信托分析师,香港房地产股票投资分析师,印尼上市煤矿股票分析师等。家族办公室里一般多是采用多元资产策略(multi-asset strategy),需要能够兼并宏观投资以及基本面分析的投资策略。 2. 财务、会计以及运营岗位 因为是家族办公室的多元资产策略,对于基金财务和会计岗位的要求也相对要高。该职位除了需要拥有更全面的会计专业资格,也需要对于投资的产品种类有深度的了解,并且拥有开明的学习能力,能够跟上投资策略的转向。此外,很多家族办公室也把运营的责任与财务会计岗位合并,让此岗位也成为了与投资者、审计人员、税务专家以及政府部门的主要沟通对象。 3. 合规以及法务经理 家族办公室总归是属于投资活动,很大程度上还是需要配合国家金融管理单位的管控与条例。合规经理需要经常跟进新条例/政策(包括反洗黑钱AML),给予投资经理合理合时宜的辅助以保证各项业务的合规性和高效运营。 4. 行政个人助理 家族办公室需要配合办公室发起人的意愿和策略进行资产管理工作。然而,一般这样的发起人也会同时需要管顾多个业务以及投资项目。有的甚至穿行在多个国家间来来回回,无法安定某个城市。因此,衍生了对于行政个人助理的需求。除了帮忙协调会议行程,安排沟通事宜,有些家族办公室要求行政个人助理能够拥有投资分析能力,帮助监管/分析项目,以给予发起人更全面的汇报与建议,提升投资策略的决策效率。   * * 想了解更多关于家族办公室的就职资讯,或是需要专业的人力资源与专业咨询联系,欢迎联系我们的行业专家。
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【害怕输,又怎么赢?】

  不是因为你没有潜力,而是因为你害怕失去。   Johnny擅于评估风险、眼光独到、大胆发言、勇于冒险的精神让他很快的在同侪中脱颖而出被公司提拔,最终得以担任经理职位。虽然他的点子不一定奏效,但他的见解能让同事们以不同的角度去看待问题。对于公司的运作有需要得到改善的地方,他也勇敢的说实话。在公司的经营上,他也很鼓励公司与新品或新买家合作。   不知不觉中,他已加入了公司9年。他所拥有的除了是更高的职位、更大的房子、还有更多人的期待。不知道从什么时候开始,现在的他开始在谏言中慢慢地抽离,即使在整个讨论中有意见及想法都变得犹豫是否要发言。他甚至变得焦虑,需要靠药物治疗才能将自己不安的情绪给安抚。他不明白自己是怎么了,只意识到自己变得小心翼翼,不再具有冒险精神,感觉自己大不如前。   或许他担心自己无法达到别人的期待、亦或许是因为与公司的意见相左而失去工作、亦或许多次的不认同让他对自己失去了信心等多种情况。从这里我们不难发现,总总的原因都归根于现在的他更关注于害怕、失去。因而变得小心翼翼,担心自己做不到别人期待的样子,害怕不被接受等。   当初的Johnny更关注于如何使企业变得更好,因此无论他人怎么的不认同他,他一样屡战屡败、屡败屡战。就像在一档中国的节目中—— <令人心动的offer,第一季>,实习生李浩源在个人辩论环节中,即使知道自己可能面临失去原有分数的危险,都勇于的辩驳或发表自己的观点。在整个过程中,我们会发现他实际上更关注的是如何取得分数远大于担心自己会失去的分数。当一个人更关注想要获取的东西时,勇往直前是他们的标记。害怕失去只会让人踌躇不前。   //你现在该关注的是如何成长,而不是如何避免挫折。 更多亚太区基金与资产管理行业的招聘信息请关注Amethyst Partners 为您提供资深且专业的职场顾问服务
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【突破自我必备的 9 种思维】

  1、敢于决断--克服犹豫不定的习性 很多人之所以一事无成,最大的毛病就是缺乏敢于决断的手段,总是左顾右盼、思前想后,从而错失成功的最佳时机。成大事者在看到事情的成功可能性到来时,敢于做出重大决断,因此取得先机。   2、挑战弱点--彻底改变自己的缺陷 人人都有弱点,不能成大事者总是固守自己的弱点,一生都不会发生重大转变;能成大事者总是善于从自己的弱点上开刀,去把自己变成一个能力超强的人。一个连自己的缺陷都不能纠正的人,只能是失败者!   3、突破困境--从失败中累积成功的资本 人生总要面临各种困境的挑战,甚至可以说困境就是“鬼门关”。一般人会在困境面前浑身发抖,而成大事者则能把困境变为成功的有力跳板。   4、抓住机遇--善于选择、善于创造 机遇就是人生最大的财富。有些人浪费机遇轻而易举,所以一个个有巨大潜力的机遇都悄然溜跑,成大事都是绝对不允许溜走,并且能纵身扑向机遇。   5、发挥强项--做自己最擅长的事情 一个能力极弱的人肯定难以打开人生局面,他必定是人生舞台上重量级选手的牺牲品;成大事者关于在自己要做的事情上,充分施展才智,一步一步地拓宽成功之路。   6、调整心态--切忌让情绪伤害自己 心态消极的人,无论如何都挑不起生活和重担,因为他们无法直面一个个人生挫折,成大事者则关于高速心态,即使在毫无希望时,也能看到一线成功的亮光。   7、立即行动--只说不做,徒劳无益 一次行动胜过百遍心想。有些人是“语言的巨人,行动的矮子”,所以看不到更为实际现实的事情在他身上发生;成大事者是每天都靠行动来落实自己的人生计划的。   8、善于交往--巧妙利用人力资源 一个人不懂得交往,必然会推动人际关系的力量。成大事者的特点之一是:善于靠借力、借热去营造成功的局势,从而能把一件件难以办成的事办成,实现自己人生的规划。   9、重新规划--站到更高的起点上 人生是一个过程,成功也是一个过程。你如果满足于小成功,就会推动大成功。成大事者懂得从小到大的艰辛过程,所以在实现了一个个小成功之后,能继续拆开下一个人生的“密封袋”。     总的来说任何一种手段,都可以导致一种结果,但这个结果是不是最佳的结果,恐怕就很难说了。 成大事者总是选择最佳的手段,达到最完善的结果,这就是非一般人所能做到的。 因此在成功之路上,你要想成大事,首先要解决的问题就是:你的手段对你推动成功的计划是否立竿见影!
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Hi world!

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Konichiwa world!

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